[즉시분석] 이씨에스, 실적+배당 증가...투자 매력은?

컨택센터 솔루션 기업 이씨에스의 실적과 배당이 증가해 눈길을 끈다. 특히 지난해 배당수익률이 5%를 넘는 것으로 나타났다.

13일 금융감독원 전자공시에 따르면 전일 이씨에스는 지난해 연간 실적 및 배당 결정 공시를 냈다. 3월 결산법인으로 2013년 4월초부터 지난 3월 말까지가 작년 연간 실적에 해당된다. 이 기간 매출액은 581억원으로 전년 대비 6.4% 늘었다. 영업이익은 39억원으로 34.7%, 순이익은 44억원으로 26.5% 각각 증가했다. 회사는 업계 설비투자 증가에 따라 매출과 이익이 개선됐다고 밝혔다.

4분기(2014.1.1~3.31) 실적도 양호했다. 연간치에서 3분기 누적치를 빼 계산해보면 4분기 매출액은 166억원으로 전년 동기보다 15% 증가했다. 연간 매출 성장률을 상회한다. 같은 기간 영업이익은 11억5400만원으로 53% 늘었고, 순이익은 15억1900만원으로 72% 증가했다. 작년 말 집중적으로 수주한 공급계약이 반영된 것이다. 이씨에스의 지난해 공급계약 공시는 총 4건으로 모두 11월과 12월에 나왔다.



이씨에스는 별도의 생산시설을 보유하고 있지 않으며, 해외 장비를 고객사의 요구에 맞게 솔루션을 제공해 공급하고 있다. 주요 사업영역은 컨택센터, 기업내 통신망이다. 지난해 3분기 말 기준 매출에서 차지하는 비중은 컨택센터가 58%, 업무용 시스템이 21%를 각각 기록했다. 이밖에 유지보수, 상품판매, 화상회의시스템으로 나머지를 거뒀다.

업계에 따르면 국내 컨택센터 시장은 지난 2008년부터 2015년까지 연평균 6.7% 성장할 것으로 예상된다. 초기 금융권과 통신사를 중심으로 발달했으나 홈쇼핑과 같은 서비스업과 관공서 등으로 영역이 확대되고 있으며, 직접 운영에서 아웃소싱으로 전환되는 추세다. 또 최근 인터넷 기반인 IP솔루션을 채택하며, 교체 및 업그레이드 수요도 증가하고 있다.

지난 2007년 이후 매년 지급했던 이씨에스의 배당은 이번에도 이어졌다. 결산 배당으로 주당 200원을 책정했고 시가배당률은 5.04%다. 금액은 지난해 180원 대비 늘었으나 최근 주가상승으로 시가배당률은 지난해 5.57%보다 낮아졌다. 이씨에스의 전일 종가는 4010원이다. 올초 대비 31% 가량 올랐다. 배당금은 오는 6월 13일로 예정된 주주총회 승인을 거쳐 6월 27일에 지급될 예정이다.

지난해 연간 실적을 반영한 이씨에스의 주가수익배수(PER)는 6.9배로 종전보다 1.2배 낮아졌다. 주가순자산배수(PBR)는 0.96배로 0.05배 낮아졌고, 자기자본이익률(ROE)은 1.4%p 오른 13.8%다.