[즉시분석] 삼일기업공사, 큰손들의 관심 집중...배경은?

삼일기업공사에 대한 큰손들의 관심이 연일 집중되고 있어 관심을 끈다. 23일 오전 9시 45분 현재 삼일기업공사는 전일 대비 2.1% 내린 2230원에 거래되고 있다.

외국인 투자자들은 삼일기업공사 주식을 최근 18일(거래일 기준) 중 15일을 순매수했다. 지난달 30일부터 전일까지 18일 동안 순매수한 주식은 발행주식수의 0.79%에 해당하는 9만8186주다.

외국인과 함께 시장의 다른 한 축을 맡고 있는 기관 투자자들도 최근 5일 연속 순매수 하고 있다. 기관은 지난 16일부터 전일까지 발행주식수의 0.30%에 해당하는 3만7100주를 순매수했다. 반면 주가는 같은 기간 3.8% 하락했다.

삼일기업공사는 최대주주 지분율이 40.99%다. 또한 5%이상 주주인 여만케미탈이 6.21%, 동양증권이 5.64%를 보유하고 있다. 실제 유통되는 물량은 발행주식수의 47.16%다. 삼일기업공사는 지난해 5월 10분의 1 액면분할을 실시했지만, 여전히 발행주식수가 1240만주로 적은 편이다.

큰손들의 순매수 배경에는 실적 개선 기대감이 자리하고 있다. 삼일기업공사의 지난해 1 ~ 4분기 수주잔고 모두 전년 동기 대비 증가하고 했다. 지난해 1분기 수주잔고는 803억원으로 전년 동기 대 141% 급증했고 이후 2분기 710억원(106%, 이하 전년 동기비), 3분기 556억원(28%)으로 전년 동기 대비 높은 수준을 유지하고 있다. 지난해 4분기 말 기준 수주잔고는 524억원이다. 이에 지난해 개별 기준 매출액은 650억원으로 전년 대비 107%, 영업이익은 10억원으로 66.7% 급증했다.



이와 함께 삼일기업공사가 보유한 풍부한 순현금도 매력적이다. 지난해 말 기준 삼일기업공사는 현금및현금성자산 108억원, 단기금융자산 240억원을 보유하고 있고, 무차입 경영을 실시하는 등 보유한 순현금은 348억원이다. 이는 전일 종기 기준 시가총액 283억원보다 23% 가량 많은 수치다.

최근 실적을 반영한 삼일기업공사의 주가수익배수(PER)는 17.69배다. 주가순자산배수(PBR)는 0.57배, 자기자본이익률(ROE)은 3.23%다.

삼일기업공사는 종합건설사로 학교, 병원, 공장, 빌딩, 기숙사, 군부대 등 관발주 및 민간발주 건축공사를 시공한다. 또한, 도로, 항만, 교량 등 토목공사와 주한 미군이 발주하는 FED(Far East District, 극동지역 공병단) 공사를 수행한다. 대한건설협회에 따르면 삼일기업공사의 2013년 기준 도급순위는 148위다.

▷ 주식MRI 14점, 전체 상장기업 중 302위(상위 17%)

아이투자가 개발한 주식MRI로 분석한 삼일기업공사의 투자 매력도 종합 점수는 25점 만점에 14점으로 전체 상장기업 중 302위(상위 17%)를 차지했다.



중장기적으로 이익 성장률이 시장평균으로 중간성장형 기업에 속하며 재무 안전성은 높아 안전한 편이다. 또한 소비자 독점력이 높아 경기 변동에 관계 없이 현재의 수익성을 유지할 가능성이 높다.

다만 현재 PER이 최근 5년 평균 PER 보다 높은 점 등이 반영돼 밸류에이션 부문에서 0점을 받았다.

주식MRI는 아이투자에서 자체 개발한 실시간 종목분석 도구다. MRI 종합 점수는 수익성장성과 재무안전성 뿐만 아니라 기업의 이익 지속성을 가늠할 수 있는 사업독점력과 적정주가 수준까지 함께 고려해 판단한다. 주식MRI 종합 점수는 25점이 최고 점수이며 높을수록 저평가 우량 기업이다. 또한 종합점수가 높을수록 5각형 모양의 도형 내부가 가득찬 그물 형태로 나타난다.