[즉시분석] 코리아에프티, '큰손' 추가매수...배경은?

신영증권이 코리아에프티의 지분을 늘려 눈길을 끈다.

12일 증권업계에 따르면 전일 신영증권은 코리아에프티의 지분을 확대했다고 밝혔다. 지난 10일 기준 지분율은 9.82%로 직전보고서(2014년 11월 5일) 대비 1.56%P(43만4893주) 높아졌다. 최근 거래일은 지난 보고 기준일로 3만6116주를 장내 매수했다. 최근 거래 평균 취득단가는 7074원이다. 신영증권이 코리아에프티의 지분을 늘린 것은 지난 9월 지분율 5%를 초과한 뒤 세 번째다.

이 가운데 증권가에서는 코리아에프티의 올해와 내년 실적을 긍정적으로 보고 있다. 증권정보업체 와이즈에프엔에 따르면 최근 3개월간 증권사들이 추정한 코리아에프티의 연결기준 올해 연간 매출액은 2815억원으로 전년 동기 대비 7%, 영업이익은 251억원으로 8%씩 크다. 내년 매출액은 3235억원으로 올해 예상 실적 대비 15%, 영업이익은 299억원으로 19%씩 증가한 수치다.



코리아에프티는 자동차의 연료탱크 내에서 발생되는 증발가스를 엔진으로 환원시키는 캐니스터와 연료 이송 부품인 필러넥, 글로버박스, 콘덕트 등의 의장품을 생산·판매한다. 현대기아차에 캐니스터(현대기아차 그룹내 M/S, 77%), 필러넥(100%)을 납품해 현대기아차의 매출 비중이 70%가 넘는 것으로 추정된다. 이 때문에 현대기아차의 차량 판매량에 영향을 받는다.

실제, 코리아에프티의 분기 연결 기준 매출액은 현대기아차 차량판매대수가 늘어날수록 증가하는 것을 알 수 있다. 최근 현대기아차 판매량이 늘면서 코리아에프티의 실적도 개선될 것으로 기대된다. 3분기 현대차 판매량은 112만7266대로 전년 동기 대비 2%, 기아차는 71만1106대로 13%씩 늘었다. 같은 기간 코리아에프티의 매출액은 644억원으로 4% 늘었다.



현대기아차그룹의 지난 10월과 11월 판매량은 135만8812대로 전년 동기 대비 1.4% 증가했다. 이에 따라 4분기 코리아에프티의 매출액도 늘어날 것으로 기대된다.

내년부터 폴란드법인의 매출액도 늘어날 전망이다. 하나대투증권에 따르면 코리아에프티는 내년도 현대기아차그룹의 투싼과 스포티지의 의장용품을 신규 수주했고, 캐니스터위주로 GM과 르노에도 납품할 예정이다. 이에 따라 폴란드법인의 매출액은 올해 850억원에서 내년에는 1200억원으로 성장할 것으로 전망된다.

최근 3분기 실적을 반영한 연환산(최근 4분기 합산) 실적 기준 주가수익배수(PER)는 13.3배, 주가순자산배수(PBR)는 2.02배다. 자기자본이익률(ROE)은 15.1%를 기록 중이다.

▷ 주식MRI, 종합점수 12점(상위 31%)