한익스프레스4,635원, ▲35원, 0.76%가 9일 만에 상승세를 나타내고 있다. 29일 오후 2시 49분 현재 0.5% 오른 2만원에 거래 중이다.

한익스프레스는 일반도로를 이용하는 육상운송, 유통화물의 운송·보관·유통가공을 지원하는 3PL 서비스, 수출입화물 알선·수송의 국제복합운송 서비스, 물류컨설팅 등을 하는 종합물류 업체다. 회사 측에  따르면 화공품, 독극물, 유류 등 특수화물 운송에서 높은 경쟁력을 확보하고 있다. 공시 기준으로 가장 최근 분기인 지난해 3분기의 누적 기준 매출비중은 육상운송 56%, 3PL 27%, 국제물류 16%다.

한익스프레스의 매출액은 김영혜 씨가 회사를 인수한 2010년부터 빠른 성장세를 보였다. 2001년부터 8년간 연평균 3% 늘던 매출액은 2010년엔 전년보다 50% 늘어난 2037억원, 2011년엔 전년보다 15% 늘어난 2350억원을 기록했다. 김영혜씨는 대한화섬111,300원, ▲400원, 0.36%그룹 김승연 회장의 누나로 아들 이석환씨와 함께 한익스프레스 지분 50.7%를 보유 중이다.

최근에도 양호한 실적 성장세가 이어졌다. 지난 3분기 매출액은 670억원으로 전년 동기 대비 12% 늘었다. 영업이익과 순이익은 38억3500만원과 27억3400만원으로 각각 43%와 32% 늘었다. 화물운송사업과 국제물류사업이 전년 동기 대비 각각 15%와 21% 늘어난 결과다.

3분기 실적을 반영하는 연환산 기준(최근 4개 분기 실적 합산) 현재 주가수익배수(PER)는 4.7배로 5년 평균 5.2배보다 낮게 거래되고 있다.

▷ 주식MRI 분석결과, 상장사 상위 37%

아이투자가 개발한 주식MRI로 분석한 한익스프레스의 투자 매력도 종합 점수는 25점 만점에 12점으로 전체 상장기업 중 638위(상위 37%)를 차지했다.

중장기적으로 이익 성장률이 높아 고성장주에 속한다.

하지만 재무 안전성은 2점으로 낮은 평가를 받았다. 지난 3분기 말 기준 부채비율이 100%를 초과하고, 최근 4개 분기의 연환산 기준(최근 4분기 합산) 영업활동 현금흐름 가운데 마이너스를 기록한 분기가 있는 점 등이 반영됐다.

현금 창출력도 0점으로 낮은 평가를 받았다. 3분기 연환산 기준 영업활동 현금흐름이 마이너스를 기록하고, 재무활동 현금흐름이 플러스를 기록한 점 등이 반영됐다.

주식MRI는 아이투자에서 자체 개발한 실시간 종목분석 도구다. MRI 종합 점수는 수익성장성과 재무안전성 뿐만 아니라 기업의 이익 지속성을 가늠할 수 있는 사업독점력과 적정주가 수준까지 함께 고려해 판단한다. 주식MRI 종합 점수는 25점이 최고 점수이며 높을수록 저평가 우량 기업이다. 또한 종합점수가 높을수록 5각형 모양의 도형 내부가 가득찬 그물 형태로 나타난다.