“HD현대건설기계, 2분기 호실적…투자의견·목표가↑”-삼성

삼성증권은 27일 HD현대건설기계에 대해 2분기 호실적을 거뒀다며 투자의견을 ‘중립’에서 ‘매수’로 상향하고, 목표주가를 기존 8만7000원에서 9만7500원으로 높였다.

HD현대건설기계는 2분기 높아진 눈높이를 상회하는 실적을 기록했다. 한영수 삼성증권 연구원은 “2분기 영업이익이 전년 동기 대비 163% 성장하면서 시장 예상을 26% 상회했다”며 “매출 성장 대비 이익 성장이 컸던 이유는 북미시장 매출 비중 확대”라고 꼽았다.

이어 “2분기 북미 지역 매출은 전년 동기 대비 72% 성장했다”며 “2분기 호실적을 반영해 올해 이익전망을 12% 상향했다”고 목표주가를 높인 이유를 밝혔다.



투자의견을 상향한 것에 대해서는 “여전히 경쟁사들 대비 프리미엄을 부여할 근거는 부족하다”면서도 “수익성이 양호한 북미시장 매출을 확대하며 중국 시장 침체 영향을 최소화하는 데에 성공했고, 시장의 기존 이익 전망이 하반기 수익성 둔화를 가정한 상태라는 점도 고려했다”고 말했다.

그러면서 “HD현대건설기계에 대한 어닝 모멘텀이 당분간 유지될 수 있다”면서 “여기에 글로벌 건설장비 업체들의 밸류에이션이 최근 소폭 반등했다는 점까지 반영했다”고 덧붙였다.