대덕전자, 내년 영업이익 80% 증가 예상 -DB

DB금융투자가 대덕전자에 대해 내년 영업이익 80% 증가하는 호실적이 이어질 것이라며 목표주가 3만원, 투자의견 '매수'를 신규 제시했다.

25일 DB금융투자 권성률 연구원은 "반도체 기판으로 부흥하고 있는 대덕전자는 반도체 패키지 기판 포트폴리오가 다양화되고, 기존 부실 제품을 정리하면서 수익성 위주로 매출 구조가 개편됐다"고 분석했다.

권 연구원은 "대덕전자는 반도체 패키지 기판이 올해 전사 매출의 68%로 주력이다"며 "이러한 반도체 패키지의 구성내역이 올해까지는 FC-CSP(플립칩 칩스케이패키지), DDR메모리에 채용되는 FC-BOC 등이 주력이었는데 올해말부터 비메모리용 FC-BGA(플립칩 볼그리드어레이)가 시작되면서 내년부터는 FC-BGA가 한 축을 차지할 전망"이라고 말했다.



또 "이로 인해 반도체 패키지 기판 매출액도 수익성이 좋은 비메모리용이 증가하면서 성장성과 수익성을 모두 확보하는 황금구도가 기대된다"고 덧붙였다.

그는 "그동안 실적의 발목을 잡았던 MLB(다층인쇄회로기판), 모듈 SiP(시스템인패키지) 부문은 수익성 위주로 재편되고 있다"며 "MLB에서 수익성이 낮은 전장용은 줄이고 새롭게 유선 네트워크 장비용 MLB 물량이 증가하면서 턴어라운드가 기대된다"고 전했다.

이어 "모듈 SiP는 카메라모듈용을 줄이고 5G AiP(안테나인패키지)용 기판, 디램향 기판 비중을 늘리면서 적자 굴레에서 벗어날 전망"이라고 내다봤다.

권 연구원은 "반도체 패키지 기판 매출증가와 구조조정 노력으로 내년 연결 영업이익은 1200억원으로 80% 증가하는 호실적이 이어질 것"이라고 설명했다.

(자료: DB금융투자)




<©가치를 찾는 투자 나침반, 아이투자(www.itooza.com) 무단전재 및 재배포금지>


[바로가기] 종목발굴에 강한 아이투자 전체기사 보기
https://goo.gl/tdcM33


아이투자 구독 채널 바로가기



프린트프린트 스크랩블로그 담기(0명) 점수주기점수주기(0명)
보내기 :

나도 한마디 (댓글 0개)

아직 댓글이 없습니다. 첫번째 댓글을 남겨주세요.

* HTML 태그 등은 사용하실 수 없습니다.

댓글입력

목록


12 / 02 09 : 28 현재

대덕전자 353200

20,000원 ▼ 100 원, ▼ 0.5 %

주식MRI 분석전체 보기

투자매력도 별점 종합점수
밸류에이션 offoffoffoffoff

10점

/ 25점 만점

경제적 해자 ononoffoffoff
재무 안전성 ononononoff
수익 성장성 ononoffoffoff
현금 창출력 ononoffoffoff
* 주식MRI 우량 기업 기준 : 최소 15점 이상
* 상장 및 분할 후 3년 미만인 기업은 분석 기간이   짧아 실제 기업 내용과 일부 다를 수 있습니다.
20210628_부크온_가치투자는_옳다

제휴 및 서비스제공사

뉴스핌 이데일리 키움증권 미래에셋증권 KB증권 하이투자증권 교보증권 DB금융투자 신한금융투자 유안타증권 이베스트증권 NH투자증권 하나금융투자 VIP자산운용 에셋플러스자산운용 에프앤가이드 민앤지 빅파이낸스 IRKUDOS이패스코리아 naver LG유플러스 KT
우리투자증권-맞춤형 투자정보 서비스