테스, NAND 투자 확대 + 단층수 증가 수혜 기대-키움證

서정민 기자 21.02/26 08:52 조회 946 누적점수:: 0

키움증권은 26일 테스에 대한 목표가를 4만3000원으로 상향했다.

키움증권 박유악 연구원은 "올해 테스의 1분기 영업이익이 227억원으로 시장 컨센서스를 상회할 것"이라며 "메모리 반도체 장비 수주액 증가 때문"이라 전했다. NAND 산업의 수요 증가와 이에 따른 NAND 투자 확대가 기대된다는 분석이다. 여기에 테스가 NAND 신규투자 확대와 NAND 단층수 증가에 따른 수혜를 받을 전망이라 내다봤다.

박 연구원에 따르면 향후 NAND 산업은 eSSD를 중심으로 큰 폭의 성장이 나타날 전망이다. 삼성전자는 128단 신규투자에 집중한 뒤 올해 연말부터 256단을 본격 양산할 계획이다. SK하이닉스는 128단 공정 전환에 집중한 뒤 인텔의 SSD 사업 인수가 마무리되는 올해 연말 이후 신규 투자를 확대할 것으로 예상된다.

지난 25일 주가는 전일대비 4.79% 상승한 3만600원으로 마감했다. 전일 종가 기준 주가수익배수(PER)는 22.1배, 주가순자산배수(PBR)는 2.65배, 자기자본이익률(ROE)은 12%다.