에프엔에스테크15,340원, ▼-260원, -1.67%의 주가는 30일 전일 대비 1.61% 내린 1만2200원이다. 2020년 3분기 실적과 현재 주가를 반영한 에프엔에스테크의 주가수익배수(PER)는 9.9배, 주가순자산배수(PBR)는 1.75배, 자기자본이익률(ROE)은 17.6%다. 같은 시각 시가총액은 1023억원이다.

아이투자가 개발한 주식MRI로 분석한 에프엔에스테크의 투자 매력도 종합 점수는 25점 만점에 19점이다. 에프엔에스테크는 어떤 사업을 하는 회사이고, 재무상태와 수익성은 어떨까?

에프엔에스테크는 디스플레이 장비 및 반도체 부품소재 제조업체다. 3분기 누적 부문별 매출 비중은 장비(OLED Wet station 장비) 78%, 반도체 부품소재(UV LAMP, CMP PAD, 세정) 22%다. 3분기 말 수주잔고는 694억원이다. 주요 납품처는 삼성디스플레이 및 중화권 디스플레이 패널 기업이다. Wet 장비는 디스플레이 세정, 박리, 식각 공정에 사용된다.

에프엔에스테크는 지난 2017년 원가 상승과 장비 및 소재 연구개발에 따른 경상연구비 증가 등으로 영업손실 25억원이 발생했다. 이후 2년간 수주공백기를 거치며 매출이 감소하다가 올해 삼성디스플레이 향 장비매출이 증가하면서 실적이 개선됐다.

지난해 말 삼성디스플레이와 2건의 디스플레이 제조장비 공급계약을 맺었다. 계약금액은 각각 694억원, 112억원으로 2019년 매출액 341억원의 2.3배에 달하는 액수였다. 계약기간은 올해 말까지로 3분기에 대거 반영되었다. 3분기 누적 매출은 전년동기대비 152% 증가한 523억원이다. 영업이익과 순이익은 각각 88억원, 87억원으로 흑자전환했다.

에프엔에스테크의 2020년 3분기 기준 부채비율 112%, 유동비율 149%다. 차입금 비율은 13.0%, 영업이익이 이자비용의 15.2배에 달해 영업이익으로 충분히 이자비용을 감당할 수 있다.

에프엔에스테크의 자기자본이익률(ROE)은 지난해 3%에서 올해 3분기 17%로 크게 올랐다. 주가순자산배수(PBR)는 전일 종가기준 1.78배로 지난해말 1.37배보다 상승했다. 주가는 지난해 말부터 주당순자산 위에서 거래되고 있다.