철강 업황이 부진한 가운데 NI스틸이 비교적 양호한 실적을 기록한 것으로 나타났다. 26일 NI스틸은 지난 2분기 매출액이 586억원으로 전년 동기보다 7% 늘고, 영업이익이 56억1900만원으로 약 3% 늘었다고 공시했다. 다만 순이익은 25억3700만원으로 3% 감소했다.
영업이익 증가 폭이 아주 큰 것은 아니지만, 철강 경기가 부진한 가운데 거둔 실적이라는 점에서 선방했다고 평가된다. 이는 건설과 조선 등 전방산업 부진에도 정부의 사회간접자본(SOC) 투자가 꾸준히 이뤄지고 있는 효과를 본 것으로 풀이된다. 올해 정부의 사회간접자본 투자 예산은 전년 대비 3.6% 늘어난 23조9000억원이다. 그중 도로예산은 8.2% 증가한 8조4000억원, 철도예산은 11.4% 늘어난 6조8000억원으로 각각 책정됐다.
또한, 틈새시장에서 중소 규모 고객사들에 대한 꾸준한 공급도 실적 선방의 이유 중 하나로 판단된다. 이날 NI스틸은 대우에스티와 총 89억7300만원 규모의 공급계약을 체결했다고 공시했다. 해당 계약규모는 지난해 연간 매출액 1053억원의 약 9%에 해당하는 것이다. 계약기간은 7월 25일부터 12월 31일까지다.
▷ 포스코 열연코일 가공 업체
NI스틸은 POSCO(이하 포스코)의 열연코일 가공 전문업체다. 최대주주는 문배철강으로 특수관계인을 포함해 지분 57.9%를 보유하고 있다
NI스틸은 포스코의 열연코일을 유통하거나 조달한 열연코일을 각종 철강재로 임가공해 판매한다. 지난해 기준 매출 비중은 철강재 50%, 리스용 강재 19%, 성형품 12%다. 철강재는 기계, 조선, 건축에 사용하며 리스용 강재는 토목과 물막이·흑막이 공사에 사용한다. 철강 성형품은 토목과 교량 건축에 사용된다.
NI스틸은 서울, 대구, 포항, 충남, 전남 등 크게 5개 지역을 거점으로 영업을 하고 있다. 주 수요처는 SOC(사회간접자본)사업을 담당하는 건교부, 국토관리청 및 조달청, 그리고 기타 철강 수요업체들이다.
▷ 주식MRI 분석 결과, 상장사 상위 7%
아이투자가 개발한 주식MRI로 분석한 ni스틸의 투자 매력도 종합 점수는 25점 만점에 17점으로 전체 상장기업 중 126위(상위 7%)를 차지했다.
다만 소비자 독점력이 보통으로 산업내 경쟁이 심화되면 수익성이 하락할 가능성이 있다.
주식MRI는 아이투자에서 자체 개발한 실시간 종목분석 도구다. MRI 종합 점수는 수익성장성과 재무안전성 뿐만 아니라 기업의 이익 지속성을 가늠할 수 있는 사업독점력과 적정주가 수준까지 함께 고려해 판단한다. 주식MRI 종합 점수는 25점이 최고 점수이며 높을수록 저평가 우량 기업이다. 또한 종합점수가 높을수록 5각형 모양의 도형 내부가 가득찬 그물 형태로 나타난다.
프린트
이메일
블로그 담기
점수주기
(댓글 0개)
