[즉시분석] 아이디스, “올해 영업익 16% 증가 목표”

아이디스가 상승세다. 18일 오후 12시 2분 현재 아이디스는 2.02%(1600원) 오른 8만1000원에 거래되고 있다.

지난 15일 장 마감 후 아이디스는 지난해 연간 실적을 발표했다. 매출액은 1519억원, 영업이익은 326억원, 순이익은 257억원을 기록했다. 아이디스는 2011년 인적 분할돼 그해 3분기부터 분기보고서를 제출했다. 따라서 2012년 실적과 정확한 비교가 불가능하다.

다만 회사 측이 제시한 목표치는 넘어섰다. 아이디스는 지난해 2월 2012년 연간 매출액을 1400억원, 영업이익을 300억원으로 제시한 바 있다. 예상치보다 실제 매출액이 8.5% 높게 나왔으며, 영업이익 역시 8.7% 높게 나왔다.

지난해 연간 실적을 반영한 주가수익배수(PER)는 9.9배다. 주가순자산배수(PBR)는 2.85배, 자기자본이익률(ROE)은 28.8%다.

이와 동시에 올해 영업실적 전망공시도 내놨다. 매출액은 1690억원, 영업이익은 380억원으로 잡았다. 매출액은 지난해보다 11%, 영업이익은 16% 증가한다는 관측이다. 실적 개선의 근거로 ▲ 신규 거래선 추가 ▲ 지난해 인수한 에이치디프로(HDPRO)를 기반으로 한 IP제품 매출 확대를 들었다.

▷ 국내 1위 DVR 업체...불안한 사회 '수혜'

아이디스는 국내 1위 '디지털 비디오 저장장치(DVR)' 제조업체다. 2011년 7월 지주회사 체제로 전환하기 위해 투자 부문을 담당하는 아이디스홀딩스와 제조 부문을 맡은 현재의 아이디스로 분할했다. 아이디스는 국내 유수의 보안 업체인 에스원과 삼성테크윈을 고객사로 확보하고 있다. 이들을 통해 시스템 보안경비가 필요한 곳에 제품을 공급한다.

사업보고서에 따르면 지난해 국내 DVR 시장은 약 3761억원으로 추정된다. 업계 1위 사업자란 수식어가 무색할 정도로 작은 규모다. 아이디스가 유독 수출에 힘쓰는 이유다. 선진국 시장에는 주로 제조업자개발생산(ODM) 방식으로 수출하며, 신흥시장에는 자체 브랜드 위주로 영업활동을 하고 있다. 매출의 48%가 수출에서 발생해 환율 상승 시 수혜를 입는다.

아이디스는 사회 불안 요소가 많아지면 돈을 버는 업체다. 각종 범죄가 증가하면 방범 대책의 일환으로 CCTV, DVR 등 영상 보안 장치 수요가 늘기 때문이다. 증권업계에 따르면 2012년 초 행전안전부는 어린이보호구역과 놀이터 등 2800여 곳에 영상 정보 인프라 구축을 위해 약 450억원의 예산을 책정했다. 뿐만 아니라 2015년까지 전국 230개 시·군·구에 CCTV 통합 관제센터를 설치할 계획이다.