03-04 CT-Portfolio (10월)

●●● 03-04 CT-Fund Index of October (10.31 종가기준) ●●●

9월결산을 하기로 했습니다.

그리고 공식 1기는 02.10.1부터 03.9.30 이었습니다.

따라서 그동안 올렸던 월별 주가지수와 펀드지수는 1기 연간 수익보고로 마감하구요.

2003년 10월 1일 총자산을 기초자산으로 해서 다시 지수를 올립니다.

해당연월 : 거래소 ---------/ 코스닥 --------/ C-T펀드

03 (9.30): 697.52 -------- / 44.86 -------- / 100.00 (투자시작 원금)

2003.Oct : 782.36 (+12.1%) / 46.38 (+03.4%) / 104.11

참고로 제 투자방식은 2002년 10월, 투자원금으로 시작해서

수익은 전액 재투자, 매년 일정금액을 추가 적립해서 자본금을 키우는 방식입니다.

27년 동안... ^^

● 02-03 CT-fund 결산

* 수익률 : 32.8%

* 기간중(02.10.01 ~ 03.09.30) 지수변동 : 652.13(47.53) ~ 697.52(44.86)

cf. 수익률공식

D-A-B+C / A+B(x/365)-c(y/365)

(A: 기초자산,

B: 입금, x : 기간중 B가 속한 날 수

C: 출금, y : 기간중 C가 속한 날 수

D: 기말자산 )

●●● 03-04 CT-Portfolio of Octoberr (By 10.31) ●●●

종목명(편입비중) / 매입가 / 현재가 / 수익률 / PER / PBR / ROE / 배당 / 편입월

L G 건설 (19.7%) 17,890 / 18,950 / 5.9% / 5.47 / 0.84 / 14.6(16.6) / 1000(5.2%) / 03-10

안국약품 (14.7%) 1,865 / 1,890 / 1.3% / 3.07 / 0.60 / 28.1(24.1) / 80(4.2%) / 03-05

태경산업 (11.6%) 2,079 / 2,035 / -2.1% / 5.10 / 0.75 / 14.8(18.0) / 150(7.3%) / 03-06

동아제약 (09.7%) 17,483 / 16,900 / -3.3% / 5.91 / 0.60 / 5.6(18.2) / 600(3.5%) / 03-08

디피아이 (08.4%) 2,770 / 2,700 / -2.52% / 2.64 / 0.30 / 6.7(13.2) / 175(6.5%) / 03-05

INI 스틸 (07.8%) 7,620 / 7,500 / -1.6% / 4.85 / 0.48 / 15.4(9.5) / 0 / 03-09 / 03-09

강원랜드 (07.8%) 116,000 / 149,500 / 28.9% / 14.24 / 4.11 / 29.6(40.2) / 2270(1.5%) / 03-04

성신양우 (07.1%) 9,285 / 13,700 / 47.54% / 2.23 / 0.59 / 34.1(17.1) / 1050(7.6%) / 03-05

..한섬.. (04.3%) 8,520 / 8,240 / -3.3% / 7.76 / 0.86 / 25.0(22.1) / 100(1.2%) / 03-09

신영증우 (02.7%) 10,300 / 10,450 / 1.45% / 7.37 / 0.39 / 12.7(1.9) / 550(5.3%) / 03-09

현금비중 6.2% (전월 1.5%)

♤ 현재가는 10.31 종가기준.

♤ ROE는 2003. 6 반기보고서 실적기준. ()안은 전년도 ROE. (LG증권 상장기업분석 가을호 참조)

♤ PER, PBR은 VIP투자자문 산출치 기준. (대학경제신문 20호 참조)

♤ 배당금은 전년도 배당금(단위원). 배당수익률은 현재가기준.

◆ 10월 트폴리오 변경사항 (10.1 ~ 10.31)

황제를 찾아라~!

4년동안 보유할 수있는 황제주를 찾기로 함.

부왕이 변변치 않은 관계로 세자책봉에 상당히 시간이 걸릴 듯.

현재 6왕자(L건이, 안국이, 신영이, 태경이, INI, 강원이)와 3공주(한섬이, 대웅이, 남영이)가

있어 내정(안정성)과 외치(수익성)능력을 놓고 지속 검토중.

적당한 재목이 있으면 왕실 밖의 인물로도 세자책봉은 가능할 듯.

◎ 신규편입

* LG 건설

- 평소 안정성과 수익성에서 높은 점수를 주었는데, 최근 하락에따라 18000원대서 신규편입.

- 3분기 실적(기발표), 4분기 실적(예상치), 04년 수주량 양호. (놀랄만큼은 아님)

- 주택, 건설, 플랜트, 토목 골고루 매출을 올리는 회사.

- 10.29 대책 발표하던 날 과잉 폭락한다 싶어 추가 매수(주택부문 외에도 강한 건설회사).

- LG 카드와 연관이 없는지 계속 관찰하며 추가 하락시 편입증대.

- 건설(또는 건축소재)업과 제약업은 펀드의 50%이상을 유지하려함.

- 개인적으로 건설업 1등군(LG건설, 삼성물산, 금강고려,성신양회,...)에 속함.

◎ 제외종목

없음.

◎ 비중축소

* 동아제약

- 수석등 계열사 자금지원이 3분기도 지속.

- 불경기에 따른 박카스의 안정성 지속과 비타500등 경쟁제품군에 따른 성장성 제한 고려.

- 2분기 실적 대비, 3분기 실적 발표 주시. (11월 15일경이라 함)

* 디피아이

- 매우 낮은 PER와 PBR에도 불구하고, 낮은 ROE가 걸림.

- 올 보유기간 내내 별다른 변화를 모르겠음. 정보부족 (역시 아는만큼 누릴 수 있는듯 --; )

* 성신양회우

- 배당투자에 대한 계획상 연말까지 조금씩 정리.

* 강원랜드

- LG건설의 추가매입시 일시적 유동성 곤란이 있어 단주매도.

- 액면가 분할에 따른 단기 수급 및 메인카지노 실적 추이에 따른 장기적인 수익율 확인.

(실은 동아제약과 디피아이도 약간은 비슷한 이유로.......--;)

◎ 비중확대

* INI 스틸

- 철스크랩에 대한 공부를 하면서 비중확대.

◎ 그외 보유종목

* 안국약품

- 3분기 실적저조(10.31자)하나 최근 3~4년간 실적치 감안. 성장기대주. 그리고 제약업 ^^

* 태경산업

- 3분기 실적발표 아직인 가운데 2분기까지의 상태(저PER,PBR/적정ROE) 및 배당 메리트 여전.

- 매출의 30%를 차지하는 고속도로 휴게소(충주, 문막, 서산이던가요?) 실적 기대.

- 연말 남영전구 상장설 및 계열사 유상증자에 대해선 좀 걸리나 안정적 보유 가능.

* 한섬

- 내수경기 침체에 따른 의류업종의 약세 지속.

- 추가 매수 계획.

* 신영증권우

- 성신양회를 이을 우량 배당투자 종목.

- 추가 매수 계획.

지난호 대학경제신문 '포트폴리오 컨설팅'에 실린 기념으로 좀 자세히 적어봤습니다.

(투자한지 2년 조금 넘었으니 내공이랄 것도 없고, 짧은 소견이지만 그냥 봐주세요.)

p.s. 활자로 된 이름을 보고 여자친구가 무척 좋아하더군요.

(증권사에서 '상장기업분석' 가져다주는 심부름도 앞으로 더 잘 할 것 같습니다 ^^;)