[퀵리포트] 이마트, "매수" 유지..목표가 15%↓ 24만5000원-삼성證

삼성증권은 11일 이마트에 대한 투자의견을 매수, 목표가를 24만5000원으로 제시했다. 이번 목표가는 이전에 제시한 목표가 29만원 대비 15% 하향했다.

삼성증권 남옥진 연구원이 작성한 이마트 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 10월~11월 월 실적 부진 지속, 4분기 연결 영업이익 yoy 4.9% 증가한 1,377억원으로 컨센서스(1,480억원)를 하회할 전망
▶ 2019년 연결 영업이익은 yoy 4.6% 증가한 5,641억원으로 실적회복 제한적일 전망. 기저효과, 전문점의 소폭 손익 개선 가능하겠지만 주력인 대형마트의 실적 부진 지속 예상
▶ 굿푸드홀딩스 인수로 미국시장 진출. 시장의 일차적 평가는 기대보다는 우려
▶ 2018년 주가가 고점대비 약 50% 조정, 2019년 PER 10.6배, PBR 0.6배로 업종 평균 수준으로 과거대비 하방경직성 높아진 상황. 관건은 실적개선 여부, 본격적인 실적 개선은 2020년 이후 예상







이날 이마트 주가는 전일대비 0.54% 상승한 18만4500원으로 마감했다. 현재가 기준 주가수익배수(PER)는 10.6배, 주가순자산배수(PBR)는 0.62배, 자기자본이익률(ROE)은 5.8%다.

→ [바로가기] 전 증권사 보고서 원문서비스 '와이즈리포트'
http://www.wisereport.co.kr/