[즉시분석] 솔브레인, 영업익 75%↑..내년까지 성장 지속

반도체·디스플레이 공정용 소재 제조업체 솔브레인이 2분기도 견조한 실적 성장세를 이어갔다. 14일 제출한 반기보고서에 따르면 2분기 연결 매출액은 전년 동기 대비 29% 증가한 2383억원이다. 반도체 재료 부문의 매출액이 전년 동기 대비 36% 증가한 1384억원을 기록하며 전체 매출 성장을 이끌었다.

영업이익은 75% 증가한 432억원이며 지배지분 순이익은 64% 증가한 231억원이다. 특히 영업이익은 컨센서스를 19% 웃돌았다. 순이익은 컨센서스를 밑돌았는데 관계기업 및 공동기업관계기업 지분법손익(이익-손실) -78억원과 제닉(지분율 25.49%)에 대한 손상차손 45억원이 순이익 감소 요인으로 작용했다.





17일 리포트를 발표한 KTB투자증권의 김양재 연구원은 삼성전자 평택과 SK하이닉스 M14 공장이 본격적으로 가동되면서 반도체 재료 수요는 더 늘어날 것으로 기대했다. 내년에도 삼성전자 평택 잔여분과 중국 시안, SK하이닉스 M15와 중국 우시 공장 가동으로 중장기적인 실적 개선세가 전망된다고 밝혔다.

김 연구원은 올해 연간 실적 추정치를 이전 리포트 대비 상향했다. 김 연구원이 추정한 솔브레인의 올해 매출액은 9546억원(+23%, 전년비), 영업이익은 1614억원(+53%, 전년비)이다. 각각 이전 리포트 대비 4%, 12% 상향했다.



전일(16일) 주가는 외국인과 기관 투자자의 매수세가 동시에 유입되면서 전일대비 3.4% 오른 6만2700원에 거래를 마쳤다. 17일 오전 10시 39분 현재 주가는 전일과 같은 6만2700원에 거래되고 있다.

2분기 실적과 현재 주가를 반영한 주가수익배수(PER)는 14.5배, 주가순자산배수(PBR)는 1.58배다. 자기자본이익률(ROE)은 10.9%다.