[J-Turtel Fund]2009년 3/4분기

안녕하세요. 시스템 트레이딩에 의해서 운용되는 J-Turtle Fund 2009년 3/4분기 입니다.
저번에 언급 드렸던대로 편입종목에 커다란 변화가 없는 관계로 매월이 아닌 매분기마다 포트를 공개하려고 합니다.

3분기 부터는 운용전략에 약간의 변화가 생겼습니다.
과거에는 매월 정해진 날짜 혹은 특정조건을 만족시키면 하루동안 리밸런싱을 수행했다면,
이번에는 리밸런싱에 시세차익전략을 합성을 했습니다.

즉 배당수익율과 기업 리스크에 따른 밸런싱은 유지하되, 저가매수/고가매도 주문을 통해 시세차익효과가 증대되도록 전략을 추가했습니다. 덕분에 매매회전율이 약간 높아진 듯합니다.

아래는 펀드의 운용현황입니다.
한국쉘석유와 율촌화학이 소폭상승해주었습니다만, 그 이외의 기업들로 부터는 별다른 재미를 보지 못하고 있습니다만, 의도한대로 누적수익율이 평가수익율을 조금씩 앞지르고 있습니다.

아마도 연말과 1분기 배당시즌을 지나치면 누적수익율이 평가수익율을 월등히 앞지를 것으로 기대하고 있습니다.




아래는 시장대비 벤치마크 그래프입니다.
고배당주 위주로 편입하다보디 중소형주와 코스닥 기업들이 많아서  시장수익율과 괴리율이 꽤나 높습니다.
확실히 대형주 장세로 시장에서 소외받고 있는 것을 느낍니다만, 조급하게 생각하지 않을 계획입니다.

초심을 잃지 않고, 일괄된 전략으로 펀드운용을 하면서 배당시즌을 몇번씩 넘기다 보면 시장수익율과의 괴리는 점점 좁혀질 것으로 기대하고 있습니다.

펀드운용을 하시는 모든 분들 좋은 성과있으시길 바랍니다.